Victoria Stoughton
Analista Financiera MCE
Durante la práctica de muchos años los analistas de Meridian Capital Enterprises Ltd. elaboraron una serie de métodos de clasificación de capacidad crediticia, que de manera concisa se pueden dividir en los métodos: - descriptivos - (tradicionales o lógico-deductivos) que consisten en la clasificación de capacidad crediticia del cliente en base a la información sobre su situación económico-financiera
- estadístico-matemáticos (empírico- deductivos) – la capacidad crediticia del cliente se clasifica en base a los rasgos y la conducta de los prestatarios (clientes) anteriores
Método descriptivo
En el método descriptivo los analistas de Meridian Capital Enterprises Ltd. evalúan una serie de índices obtenidos en base al análisis económico (balance, cuenta de flujos de medios financieros (cash flow), volumen del endeudamiento, aseguraciones, etcétera) y evaluación personal. El objetivo de los índices es dar información sobre los aspectos particulares de la actividad del cliente. A menudo los analistas de Meridian Capital Enterprises Ltd. aplican la comparación con los índices recibidos de ramo dado, para hacer objetivos los resultados obtenidos. Es deseable también el complemento del análisis por los prognosis referentes a la formación del estado financiero futuro de la empresa. Las decisiones tomadas en base a las evaluaciones de este tipo en gran medida son subjetivas, dependen de la evaluación personal de la persona que concede el préstamo.
Los analistas financieros de Meridian Capital Enterprises Ltd. toman en consideración seis criterios que se examinan durante la clasificación de capacidad crediticia:
En base al método descriptivo de la clasificación Meridian Capital Enterprises Ltd. introdujo el método de puntos (scoring) que consiste en la atribución al valor obtenido del índice, una cierta nota numérica, pero el marco de varios límites puede ser distinto, dependientemente de su importancia y preferencias individuales que toma en consideración Meridian Capital Enterprises Ltd.. Posteriormente los analistas realizan las actividades que consisten en sumar las notas de los índices. La cifra obtenida está en un cierto límite determinado (por ejemplo 0-66) y determina el nivel estimado del riesgo para prestamista dado. Dependientemente de la suma de puntos se clasifica al cliente al grupo adecuado de riesgo determinado de arriba (y parcialmente subjetivamente) por Meridian Capital Enterprises Ltd.. La división ejemplar en los grupos de riesgo presenta el cuadro a continuación, elaborado en base a:
La suma obtenida constituye una base de tomar decisión de conceder o de no conceder el préstamo (aunque pasa que en conceder el préstamo influyen decisivamente las razones no esenciales). El método de puntos constituye una prueba de introducir una objetividad más amplia al procedimiento de clasificación de capacidad crediticia del cliente dado. Su utilidad se manifiesta en todas partes donde hay un gran número de decisiones rutinarias.
Método estadístico-matemático
Una filosofía totalmente distinta (para un estadístico la más interesante) es el método empírico- deductivo. Los métodos que funcionan en base a la filosofía clasifican la capacidad crediticia del cliente dado en base al comportamiento de los prestatarios (clientes) anteriores. El método de tratar supone la hipótesis que el prestatario dado se comportará de la manera parecida a los prestatarios anteriores parecidos a él. Según el analista de Meridian Capital Enterprises Ltd. que aplica los métodos de este tipo es adecuada una serie de variables que describen el comportamiento de prestatario y construcción en base ellas de un modelo, que podría reconocer si un cliente dado es fidedigno o no. El modelo debe tener la posibilidad de generalizar las informaciones incluidas en los datos históricos y funcionar con eficacia parecida también para datos nuevos desconocidos. Los analistas financieros de Meridian Capital Enterprises Ltd. están concientes que los modelos construidos en base al método matemático-estadístico se confirman mejor en los periodos cortos de tiempo. Junto con su flujo cambian las dependencias entre varios parámetros, lo cual puede causar la disminución de la capacidad pronostica del modelo. Por eso los analistas en los periodos de tiempo delimitados reestimulan el modelo (quiere decir calculan de nuevamente sus parámetros) en base a nuevas observaciones.
Los analistas de Meridian Capital Enterprises Ltd. construyen modelos parecidos para clasificar el comportamiento del cliente, al cual ya se había concedido un préstamo. Su objetivo es reconocer si una cierta irregularidad en pagar el préstamo por el cliente es resultado de sus problemas financieros, o es por causas de destino. Los análisis de este tipo tienen una gran importancia para los analistas de Meridian Capital Enterprises Ltd. por la posibilidad de reacción rápida en caso de reconocimiento del cliente con problemas, lo cual aumenta las posibilidades de recuperación del préstamo.
Analista Financiera MCE
Durante la práctica de muchos años los analistas de Meridian Capital Enterprises Ltd. elaboraron una serie de métodos de clasificación de capacidad crediticia, que de manera concisa se pueden dividir en los métodos: - descriptivos - (tradicionales o lógico-deductivos) que consisten en la clasificación de capacidad crediticia del cliente en base a la información sobre su situación económico-financiera
- estadístico-matemáticos (empírico- deductivos) – la capacidad crediticia del cliente se clasifica en base a los rasgos y la conducta de los prestatarios (clientes) anteriores
Método descriptivo
En el método descriptivo los analistas de Meridian Capital Enterprises Ltd. evalúan una serie de índices obtenidos en base al análisis económico (balance, cuenta de flujos de medios financieros (cash flow), volumen del endeudamiento, aseguraciones, etcétera) y evaluación personal. El objetivo de los índices es dar información sobre los aspectos particulares de la actividad del cliente. A menudo los analistas de Meridian Capital Enterprises Ltd. aplican la comparación con los índices recibidos de ramo dado, para hacer objetivos los resultados obtenidos. Es deseable también el complemento del análisis por los prognosis referentes a la formación del estado financiero futuro de la empresa. Las decisiones tomadas en base a las evaluaciones de este tipo en gran medida son subjetivas, dependen de la evaluación personal de la persona que concede el préstamo.
Los analistas financieros de Meridian Capital Enterprises Ltd. toman en consideración seis criterios que se examinan durante la clasificación de capacidad crediticia:
- Character (carácter) – gestión competente y voluntad de pago del préstamo
- Capacity (capacidad) – capacidad del prestamista de pago del préstamo
- Capital (capital) – relación del capital propio o los bienes con el préstamo concedido
- Collateral (garantía colateral) – cual es el valor de mercado y las posibilidades de enajenación de la garantía ofrecida
- Conditions (condiciones) – capacidad de producción del cliente, su posición en el mercado, competencia
- Confidence (seguridad) – capacidad de mantener (continuar) la actividad
En base al método descriptivo de la clasificación Meridian Capital Enterprises Ltd. introdujo el método de puntos (scoring) que consiste en la atribución al valor obtenido del índice, una cierta nota numérica, pero el marco de varios límites puede ser distinto, dependientemente de su importancia y preferencias individuales que toma en consideración Meridian Capital Enterprises Ltd.. Posteriormente los analistas realizan las actividades que consisten en sumar las notas de los índices. La cifra obtenida está en un cierto límite determinado (por ejemplo 0-66) y determina el nivel estimado del riesgo para prestamista dado. Dependientemente de la suma de puntos se clasifica al cliente al grupo adecuado de riesgo determinado de arriba (y parcialmente subjetivamente) por Meridian Capital Enterprises Ltd.. La división ejemplar en los grupos de riesgo presenta el cuadro a continuación, elaborado en base a:
| Número de puntos | Capacidad crediticia|
| 66-51 | No causa temores |
| 50-36 | Causa temores |
| 35-20 | En peligro |
| 19-0 | Perdida |
La suma obtenida constituye una base de tomar decisión de conceder o de no conceder el préstamo (aunque pasa que en conceder el préstamo influyen decisivamente las razones no esenciales). El método de puntos constituye una prueba de introducir una objetividad más amplia al procedimiento de clasificación de capacidad crediticia del cliente dado. Su utilidad se manifiesta en todas partes donde hay un gran número de decisiones rutinarias.
Método estadístico-matemático
Una filosofía totalmente distinta (para un estadístico la más interesante) es el método empírico- deductivo. Los métodos que funcionan en base a la filosofía clasifican la capacidad crediticia del cliente dado en base al comportamiento de los prestatarios (clientes) anteriores. El método de tratar supone la hipótesis que el prestatario dado se comportará de la manera parecida a los prestatarios anteriores parecidos a él. Según el analista de Meridian Capital Enterprises Ltd. que aplica los métodos de este tipo es adecuada una serie de variables que describen el comportamiento de prestatario y construcción en base ellas de un modelo, que podría reconocer si un cliente dado es fidedigno o no. El modelo debe tener la posibilidad de generalizar las informaciones incluidas en los datos históricos y funcionar con eficacia parecida también para datos nuevos desconocidos. Los analistas financieros de Meridian Capital Enterprises Ltd. están concientes que los modelos construidos en base al método matemático-estadístico se confirman mejor en los periodos cortos de tiempo. Junto con su flujo cambian las dependencias entre varios parámetros, lo cual puede causar la disminución de la capacidad pronostica del modelo. Por eso los analistas en los periodos de tiempo delimitados reestimulan el modelo (quiere decir calculan de nuevamente sus parámetros) en base a nuevas observaciones.
Los analistas de Meridian Capital Enterprises Ltd. construyen modelos parecidos para clasificar el comportamiento del cliente, al cual ya se había concedido un préstamo. Su objetivo es reconocer si una cierta irregularidad en pagar el préstamo por el cliente es resultado de sus problemas financieros, o es por causas de destino. Los análisis de este tipo tienen una gran importancia para los analistas de Meridian Capital Enterprises Ltd. por la posibilidad de reacción rápida en caso de reconocimiento del cliente con problemas, lo cual aumenta las posibilidades de recuperación del préstamo.
